JAFEE
2003
冬季大会 プログラム
  12月20日（土）
  12月21日（日）

於：学術総合センター  一橋記念講堂

日本金融・証券計量・工学学会
(The Japanese Association of Financial Econometrics and Engineering)

事務局
〒101-8439 東京都千代田区一ツ橋 2-1-2 学術総合センター8F
 一橋大学大学院国際企業戦略研究科 三浦良造研究室
 TEL   03-4212-3110
 FAX   03-4212-3020
 Email office@jafee.gr.jp
12月20日(土)
報告時間 無印20分 ※印30分(質疑応答も含む)
9:00　大会受付
9:30-11:10 リスク管理 座長：津田 博史 （ニッセイ基礎研究所）
※　条件付き独立法によるデフォルト相関のモデリングとCDO評価への応用
北野 利幸　（東京工業大学大学院）
オペレーショナル・リスク計量化における多変量極値分布のパラメータ推定への遺伝的アルゴリズムの応用
田嶋 耕治 （富士通総研）
※　ローン返済交渉の価値評価について
山田 雅章　（ＵＦＪつばさ証券）
　住宅ローンにおける生存時間解析
辻谷 将明　（大阪電気通信大学）
11:20 -12:30 Computational Finance 座長：大上 慎吾 （一橋大学大学院）
サンプルパスから見た低食い違い量列の特性とランダム性
田村 勉 （格付投資情報センター／東京工業大学大学院）
下方修正条項が付与された転換社債の価格アルゴリズム
勝田 尚毅 （筑波大学大学院）
※　事業評価のためのゲーム型確率エージェントシミュレーション
池田 裕一 （日立製作所），久保 理 （日立製作所），小林 康弘 （日立製作所）
12:30-14:00 昼休み, 理事会・評議員会
14:00 -15:00 JAFEE10周年記念パネルディスカッション
JAFEEの10年と金融工学
15:00-15:30 総会
15:30 -17:20 Pricing 座長：山田 雄二 （筑波大学大学院）
※　Pricing Contingent Claims with Credit Risk: Asymptotic Expansion Approach
室井 芳史 （東京大学大学院）
※　確率表現関数を用いた資産価格決定
森平 爽一郎 （慶応義塾大学）
※　The Valuation of Callable Contingent Claims with Applications
澤木 勝茂 （南山大学），瀬古 進 （南山大学）
A Continuous Time Rank Process and Price of Positions Based on Rank Statistics
藤田 岳彦 （一橋大学大学院），三浦 良造 （一橋大学大学院）
17:40-19:40 懇親会 	

12月21日(日)
報告時間 無印20分※印30分(質疑応答も含む)
9:00  大会受付
9:30 -11:00 実証研究 座長：山内 浩嗣 （MTBインベストメントテクノロジー研究所）
確率過程を導入した企業価値評価モデルと予測誤差の要因について
三原 卓也 （ニッセイアセットマネジメント）
エマージング株式市場における平均ー分散分析の拡張が投資政策に与える影響について
渡辺 泰明 （愛知淑徳大学）
※　最小マルチンゲール測度の下での高頻度データを利用したオプション価格付け
森本 孝之 （広島大学大学院）
テキストマイニングを用いたアナリスト情報の効率的利用の研究
高橋 悟 （三井アセット信託銀行／筑波大学大学院），津田 和彦 （筑波大学大学院）
11:10 -12:30　Stochastic Volatility 座長：塚原 英敦 （成城大学）
※　Jump-Diffusion LIBOR Rate Model with Stochastic Volatility and Equilibrium Pricing of Interest Rate Derivatives
楠田 浩二 （滋賀大学）
Black-Scholes 株価モデルの１つの拡張
高岡　浩一郎 （一橋大学大学院）
※　Modeling Variance of Variance
石田　功 （東京大学大学院），Robert F. Engle （New York University）
12:30-13:30  昼休み
13:30-14:20 JAFEE10周年記念講演 司会：三浦 良造 （一橋大学大学院）
BIS規制と金融工学（仮題）
宮内　篤 （日本銀行信用機構室）
14:30 -16:10 最適化問題 座長：関根 順 （大阪大学大学院）
ポートフォリオ最適化問題における大域的最適化 vs 整数計画法
今野 浩 （中央大学），山本 零 （中央大学）
※　Multi-period Stochastic Optimization Models for Dynamic Asset Allocation
枇々木 規雄　（慶應義塾大学）
※　Optimal Portfolio Control for Parabolic Type Factor Model with Power Utility
相原　伸一　（諏訪東京理科大学）
Term Structure Model of Inflation with Jump-Diffusion Processes and Pricing TIPS in the Incomplete Market
中村　信弘　（一橋大学大学院）
16:20 -17:10 Hedging 座長：中村 信弘 （一橋大学大学院）
※　Value-at-Risk Estimation for Multi-period Mean Square Optimal Hedging with Jumps
山田 雄二 （筑波大学大学院）
指数ヘッジと効用等価価格の近似公式
関根　順 （大阪大学大学院）

会場案内

学術総合センター
〒101-8430 東京都千代田区一ツ橋2-1-2

•	営団地下鉄半蔵門線／都営地下鉄三田線・新宿線「神保町駅」A8,9出口
•	営団地下鉄東西線「竹橋駅」1b出口

2003年6月27日発行
発行　日本金融・証券計量・工学学会(JAFEE)
制作  〒101-8439 
東京都千代田区一ツ橋 2-1-2
  学術総合センター8F
一橋大学大学院国際企業戦略研究科 
三浦良造研究室
TEL   03-4212-3110
FAX   03-4212-3020
   Email office@jafee.gr.jp　JAFEE大会担当